Optietip 209 | Zilver boven $30 over een jaar

Deze week loopt de call op de zilver ETC SLV (optietip 186) af. Deze tip heeft een aardige winst opgeleverd, maar een echte klapper is het niet geworden. Zilver is naar mijn mening nog steeds een van de goedkopere beleggingsproducten. Daarom gebruik ik de optietip van deze week voor het openen van een nieuwe positie op de iShares silver trust (fondscode: SLV). De ETC zelf is niet verkrijgbaar voor Nederlandse beleggers. Maar in de opties mag wel gehandeld worden.

Ik heb gekozen voor de SLV jan22 30/45 callspread: koop de SLV jan22 30,00 call voor ongeveer $2,40 en verkoop de SLV jan22 45,00 call voor $0,90. Per saldo kost de spread dus $1,50 (2,40-0,90=1,50). De Amerikaanse beurs is op het moment van schrijven (woensdagochtend) nog gesloten, de genoemde prijzen zijn daarom schattingen. Via Twitter en WhatsApp zal ik de definitieve prijzen laten weten.

Ik heb gekozen voor vrij hoge uitoefenprijzen omdat als zilver eenmaal gaat stijgen, het vaak hard kan gaan. Het is natuurlijk ook mogelijk dat het dit jaar kwakkelen wordt met de zilverprijs, maar in dat geval is het verlies op deze spread niet zo groot dat het vervelend wordt voor de portefeuille. Het maximale verlies is de inleg, $150. De maximale winst is $1350 (1500-150=1350). Daarvoor zal de SLV wel boven $45 moeten staan volgend jaar januari.

Updates

Het gewogen gemiddelde rendement is nu 53,2%. Het rekenkundig gemiddelde staat op 73,4%. Er zijn verschillende tips die meer waarde krijgen bij lagere koersen. Dat heeft een voordeel: ik hoef geen parachute (een beschermingsconstructie) te kopen. Bij een verdere stijging zijn er andere posities die daarvan zouden profiteren. Een luxe positie dus.

AEX

Vorige week woensdag heb ik de juni call van de AEX call calendar (optietip 175) verkocht voor €20,00. De aankoopprijs van de calendar was €2,60. De winst, €17,40, is de hoogste ooit voor een optietip.

Voor de AEX butterfly die in maart afloopt (optietip 194) is het hopen op lagere koersen de komende weken of maanden. Een correctie van 10% en vervolgens een herstel van een procent of vijf zou uitstekend uitkomen. Ik blijf nog steeds afwachten, en zal hoogstwaarschijnlijk ook de komende paar weken niet verkopen.

ASML

De butterfly op het aandeel ASML (optietip 195) staat wel op winst, maar het aandeel staat boven de zone waar intrinsieke waarde ontstaat. Dat is tussen €360 en €400. Het aandeel staat woensdagochtend op ongeveer €419. Een daling van een procent of tien de komende paar maanden zou voor deze tip dus goed uitkomen. Op 19 maart loopt de butterfly af. Ik wacht nog een tijdje af met deze positie. Een correctie op de beurzen is zeker niet uitgesloten. Als die er komt, kan tegen die tijd gekeken worden of een verkoop interessant wordt. Als de koers van ASML blijft stijgen, zit er niets anders op dan te kijken wat er later nog ontvangen kan worden voor deze butterfly.

IWM

De call calendar op de Amerikaanse smallcap ETF IWM (optietip 202) staat op een aardige winst. Maar de stijging van IWM gaat eigenlijk te hard. In het ideale geval staat IWM op 19 februari op of net onder $205. Op dinsdagavond was de koers $211. Het staat dus nu al boven de ideale stand. Als dat zo blijft, zal ik kort voor de februari expiratie de gehele call calendar verkopen. Maar een kleine correctie de komende weken is natuurlijk niet uit te sluiten. In dat geval zou de verkochte februari call waardeloos af kunnen lopen, en kan de gekochte mei call aangehouden worden. Nog even afwachten.

QQQ

Afgelopen vrijdag heb ik de butterfly op de Nasdaq ETF QQQ (optietip 193) verkocht voor $9,00. De aankoopprijs was $2,42. Een mooi resultaat al met al.

SLV

De call op de zilver ETC SLV (optietip 186) is de laatste dagen iets minder waard geworden. Dat is jammer, want uiterlijk vrijdag moet deze call verkocht worden. Een echt probleem is er niet, het heeft er nog altijd alle schijn van dat de call verkocht kan worden met een aardige winst. Ik probeer de call nu te verkopen voor $4,50. Morgen en eventueel overmorgen zal ik het doel verlagen als verkoop op de nu gewenste prijs niet lukt.

SPY

De butterfly op de S&P ETF die in maart afloopt (optietip 205) staat op een bescheiden winst. De S&P zal nog meer dan vijf procent moeten stijgen wil er intrinsieke waarde ontstaan voor deze butterfly. Er zijn gekkere dingen gebeurd op de beurs. Zoals gezegd zijn er inmiddels best wat tips waar dalingen op de beurs juist goed zouden uitkomen. Dit is een van de tips waar juist een stijging gewenst is. Ik zie geen reden om nu te verkopen

Blijf op de hoogte via Twitter: @HildoLaman)

Tussenstanden: (in €, doorgehaald is gesloten)