Optietips VS: inspelen op herstel Beyond Meat

Beyond Meat, bekend van de vegetarische hamburger die in de schappen ligt bij Albert Heijn, maakte op 2 mei haar introductie op de beurs. In totaal wist het bedrijf met haar beursintroductie $241 mln op te halen bij beleggers. De introductiekoers bedroeg $25. Beleggers beleefden vervolgens een wilde rit. De beurskoers steeg in een paar maanden tijd met 840% naar $234,90.

Inmiddels heeft er een forse correctie plaatsgevonden. Het aandeel noteerde gisteren tegen $79,80. Kijken we naar de laatste 35 beursdagen, dan valt op dat het aandeel op 27 daarvan lager is gesloten. Dit biedt kansen voor contraire beleggers die af en toe durven in te gaan tegen de beurswijsheid ‘don’t catch a falling knife’.

Met opties inspelen op een herstel Beyond Meat

Om te profiteren van een herstel van de beurskoers van Beyond Meat schrijf ik een putspread. Het gaat om de verkoop van een BYND DEC19 80 put en de koop van een BYND DEC19 75 put. Per saldo wil ik $1,85 ontvangen. Met een contractgrootte van 100 betekent dit dat er $185 aan premie wordt bijgeschreven op mijn effectenrekening. Die premie mag ik volledig behouden als de beurskoers op expiratie boven de $80 noteert. Het mooie van de strategie is dat een belegger met deze combinatie ook rendement kan maken als de koers stabiliseert of zelfs lichtjes daalt.

Bij een geschreven putspread ontvangt de belegger een premie. Dit is de maximale winst die hij kan behalen. De putspread bestaat uit een geschreven putoptie en een putoptie die wordt gekocht. Als de geschreven put een hogere uitoefenprijs heeft dan de gekochte put, dan ontvangt de schrijver de premie. De gekochte put dient als bescherming. Hiermee kan een belegger op voorhand zijn maximale verlies beperken.

Update

Telkens als een positie word gesloten, laat ik dit weten via twitter @jeffthijssen. Vervolgens wordt de sluiting weergegeven onder ‘updates’. Op dit moment staat er enkel een combinatie open op Apple en de VIX.

US Steel Corp

De geschreven putopties op US Steel zijn gesloten. Bij opening werd er $0,65 per contract ontvangen. Doordat de cijfers beter waren dan verwacht, won het aandeel 8,1% in drie handelsdagen. De geschreven putopties zijn teruggekocht tegen $0,14 per contract. Het rendement bedraagt 78%.

Rendement

Op 2 juli ben ik van start gegaan met de rubriek Optietips VS. Het gemiddelde rendement van de optietips met de slotkoersen van 4 november was 19,8%. Dit percentage is het gemiddelde rendement van alle optietips. In de berekening wordt geen rekening gehouden met de omvang van de ontvangen premie, die per tip verschilt.

• De geschreven putoptie op Dell is gesloten. (+31%)
• De iron condor op Uber is gesloten. (+27%)
• De iron condor op GLD is gesloten. (+48%)
• De geschreven opties op US Steel zijn gesloten. (-13%)
• De geschreven opties op UNH zijn gesloten. (-13%)
• De iron condor op SBUX is gesloten. (+20%)
• De optiecombinatie op Apple staat nog open (ongerealiseerd -133%)
• De geschreven putspread op FXE (EUR.USD) is gesloten. (+46%)
• De iron condor op GDX is gesloten. (+31%)
• De geschreven callspread op JPM is gesloten. (+69%)
• De geschreven putspread op FXE (EUR.USD) is gesloten. (+74%)
• De verticale callspread op de VIX staat nog open (ongerealiseerd -8%)
• De geschreven putopties op US Steel zijn gesloten. (+78%)