De jaarstart van 2019 op de financiële markten is ongekend. De AEX is in 2019 al 14,3% opgelopen, geannualiseerd is dit 83%. De aandelen in de Defensieve portefeuille zijn dit jaar gemiddeld met 13,5% opgelopen.
Het belangrijkste nieuws van de afgelopen week was het nieuwe stimuleringspakket van de Europese Centrale Bank. En een nieuw all time high Microsoft.
Het rendement van de Defensieve portefeuille is de afgelopen week vrijwel ongewijzigd gebleven op een kleine 3,8% over heel 2019. Cisco top, Sanofi flop(je).
Van de dertien portefeuilleposities staan er twaalf in de plus. Onze best presterende positie is het aandeel Cisco. Met een stand van €1.375.705,10 bereikte de Defensieve portefeuille een nieuwe all time high. Dit is een rendement van 37,4%.
De defensieve portefeuille heeft er met Walmart een nieuwe uitblinker bij. De grootste supermarktketen ter wereld verraste met een online groei van 43% over de afgelopen drie maanden.
Een van de opvallendste posities in de Defensieve portefeuille is de iShares JPmorgan $ Emerging Market ETF.
Defensieve aandelen gaan als een raket dit jaar. Apple staat over 2019 op een rendement van 11% en Cisco op 10%. Los van deze twee aandelen noteert werkelijk elke positie in de Defensieve portefeuille in de plus, en dat komt zelden voor.
Microsoft is met +6,4% het best presterende aandeel in de Defensieve portefeuille over 2019. In 2018 ging het softwarebedrijf met 26,9% omhoog en was het ook het beste aandeel in de Defensieve portefeuille. Sinds de opname bij de start van de portefeuille in 2010 is het rendement +422%.
Het best presterende aandeel over 2019 in de Defensieve portefeuille is het Zwitserse farmaceutische bedrijf Roche. Dit is opvallend, want het bedrijf staat al tijden op de nominatie om te worden verwijderd.
De AEX boekte in de eerste zes handelsdagen van 2019 een rendement van 1,0%, terwijl de Defensieve portefeuille 25 basispunten in de plus noteert.
De AEX verloor over 2018 7,4%. De defensieve portefeuille van Beleggers Belangen steeg 0,3. In een dramatisch beursjaar als 2018 is het fijn om geen geld te verliezen.
De prijs van goud is in de afgelopen maand gestegen met 3,3%, waarmee het jaarverlies voor goud in de Defensieve portefeuille is omgeslagen in een jaarwinst van 2,5%.
Het is een positief jaar voor de defensieve portefeuille. Onlangs alle onrust die wereldwijd op de beurzen voorbij komt heeft de defensieve portefeuille geen één keer in de min gestaan. Lagere toppen en lagere bodems.
Het handelsconflict tussen China en de VS was bepalend voor sentiment op de financiële markten in 2018. Onze zeven voorbeeldportefeuilles ondervonden allemaal hinder van deze ruzie.
Het doel van de defensieve portefeuille is om met zo min mogelijk risico vermogen op de lange termijn op te bouwen. De portefeuille moet jaarlijks minimaal aangroeien met het niveau van de hoogste spaarrente in Nederland plus de Nederlandse inflatie.
Het aandeel Apple is zich razendsnel aan het ontwikkelen van sterspeler tot zorgenkindje in de defensieve portefeuille.
Het rendement van de defensieve portefeuille over 2018 bedraagt 1,1%. Binnen de portefeuille is het rendement van het aandelensegment nu 3,6%, tegenover een verlies van 2,2% voor de AEX over 2018.
De aandelen in de defensieve portefeuille presteren veel beter dan de AEX-index. Dat komt doordat wij vooral buiten de eurozone beleggen en daardoor nauwelijks last hebben van de sterk gedaalde euro.
Het rendement van de defensieve portefeuille bedraagt dit jaar tot dusver +2,8%. Dat is 3,3 procentpunt beter dan de AEX Total Return Index, die 0,5% is kwijtgeraakt.
Het belangrijkste nieuws van de afgelopen week is dat de wereld zonder twijfel in een groeivertraging terecht is gekomen.
