ISRA Vision steekt nog altijd met kop en schouders boven de rest uit. Helaas is er één aandeel met een negatief rendement. Per saldo ziet het er wel positief uit.
AMG (28 juni: €27,30)
Het zag er een tijdlang slecht uit voor het rendement van dit aandeel voor deze tip update, maar de koerssprong in de laatste weken van juni zorgt voor een nipte plus van 0,9%. Dit aandeel is gevoelig voor nieuws rond de handelsoorlog (net als de andere drie op mijn lijst). Ik ga er nog steeds van uit dat er een oplossing komt. AMG blijft dus in portefeuille.
ISRA Vision (28 juni: €39,00)
Het aandeel ISRA heeft een bijzonder goede eerste jaarhelft achter de rug, met een rendement van +61,9%. Het gaat goed met het bedrijf. De omzet steeg met 9,7% in de eerste drie maanden van dit kalenderjaar en de winst nam met 13,3% toe. Wat zeker ook meehelpt, is dat het aandeel eind vorig jaar waarschijnlijk te ver gezakt is. In de laatste vier maanden van 2018 verloor het aandeel bijna 60% van de waarde. Dat verlies is nog niet goedgemaakt, maar het begin is er. Ik zie geen reden om dit succesvolle aandeel uit mijn selectie te halen.
Micron (28 juni: $38,59)
Het rendement van Micron is dit jaar met +23,1% zeker niet slecht, maar ik vind het toch wat tegenvallen. De resultaten zijn dit jaar minder goed, maar beleggers lijken er nog steeds op te rekenen dat de goede tijden niet meer terug gaan keren. De waardering van het aandeel is laag: op basis van de huidige wpa-taxatie ($5,60) is de k/w ongeveer 7. Als de winstgevendheid in de komende jaren ook maar in de buurt kan komen van de winst in boekjaar 2018, dan is dit aandeel bijzonder goedkoop. De financiële positie is nog altijd prima dankzij het afbouwen van schulden en een goede kasstroom. Als er ook maar enig zicht komt op een opgaande lijn in de chipmarkt, kan het hard gaan. De aandelenkoersen stijgen vaak al maanden voordat de bedrijfsresultaten verbeteren. Ik houd Micron aan.
Siltronic (28 juni: €64,40)
Siltronic ging een paar weken geleden fors onderuit, richting €50. De reden was een verlaging van de omzetverwachting. Maar vervolgens maakte het aandeel in zo’n anderhalve week het verlies weer helemaal goed. Dat is wat mij betreft terecht. Dat dit jaar minder goed wordt is inmiddels wel duidelijk. De koers van het aandeel was in 2018 al fors gedaald, wat voor mij reden was dit aandeel te tippen. De waardering is erg laag (k/w van ongeveer 9) en de financiële positie erg goed. Als de chipmarkt aantrekt, is een koers van meer dan €100 heel goed mogelijk. Ik blijft geduld houden met Siltronic, ondanks het rendement van -4,1% na het eerste halfjaar.
- Bekijk hier alle persoonlijke redactietips!
