(ABM FN-Dow Jones) De Europese beurzen gaan maandag een verdeelde opening tegemoet, met een vrij rustige handelsweek in het verschiet, die de komende dagen vooral in het teken zal staan van inflatie- en groeicijfers en de kwartaalresultaten van Nvidia.
IG voorziet een openingsverlies van 73 punten voor de Duitse DAX en een min van 15 punten voor de Franse CAC 40. De Britse FTSE blijft vandaag gesloten, na een nieuw record op vrijdag.
De aandelenmarkten kunnen maandag mogelijk reageren op overnamenieuws in de drankensector, nu Keurig Dr Pepper aast op het in Amsterdam genoteerde JDE Peet’s en Coca-Cola overweegt om de koffieketen Costa Coffee te verkopen.
Ook het Deense energieconcern Ørsted komt mogelijk in beweging, nadat afgelopen weekend bekend werd dat de Verenigde Staten de bouw van een offshore windmolenpark ter waarde van 1,5 miljard dollar voor de kust van Rhode Island hebben stopgezet. Ørsted verloor recent al een behoorlijk deel van zijn marktwaarde door het aankondigen van een claimemissie als gevolg van de problemen in de VS.
De aandelenmarkten in Europa zijn vrijdag hoger geëindigd, nadat de voorzitter van de Federal Reserve, Jerome Powell, tijdens zijn Jackson Hole-toespraak de deur opende naar een renteverlaging in september.
De Fed-voorzitter bleef echter ook bezorgd over de inflatierisico’s en dus lijkt agressiever ingrijpen door de centrale bank, middels een renteverlaging van 50 basispunten, uitgesloten.
Econoom Bernard Keppenne van CBC Banque wees erop dat de beurzen van heel Powells speech alleen hebben onthouden dat de rente komende maand mogelijk wordt verlaagd.
Keppenne zelf vond Powell juist “uiterst voorzichtig”, met een toespeling op een mogelijke renteverlaging tijdens de vergadering in september, zonder zich echter vast te leggen.
“En bovenal wees hij op de toenemende risico’s voor de arbeidsmarkt, terwijl hij verklaarde dat het risico op hogere inflatie blijft bestaan. Er tekent zich dus een scenario van stagflatie af”, aldus de econoom van CBC Banque.
Op macro-economisch vlak werd vrijdag bekend dat de Duitse economie in het tweede kwartaal op kwartaalbasis is gekrompen met 0,3 procent, terwijl deze op jaarbasis met 0,2 procent groeide.
Econoom Carsten Brzeski van ING wees erop dat het eerdere ‘frontloading’- effect vanwege de dreigende importheffingen is verdwenen en dus zit de Duitse economie weer in een recessie.
“Het lijkt steeds onwaarschijnlijker dat er vóór 2026 sprake zal zijn van een substantieel herstel”, aldus Brzeski.
Het vertrouwen van Franse ondernemers in de economie is in augustus gelijk gebleven. De vertrouwensindex noteerde stabiel op 96.
Bedrijfsnieuws
Chippers deden vrijdag goede zaken. STMicroelectronics steeg 4,7 procent in de CAC 40 en ook elders zaten halfgeleideraandelen in de lift. Infineon steeg 1,9 procent en ASML won 1,8 procent.
Verder sloten Europese autobouwers in het groen.
Ook wonnen luxe-aandelen als Kering en LVMH terrein.
Air Liquide nam het Zuid-Koreaanse DIG Airgas over voor 2,85 miljard euro en wil daarmee zijn marktpositie in het Aziatische land vergroten. Het aandeel daalde licht in Parijs.
In Frankfurt steeg Merck 1,5 procent, net als Bayer. Deutsche Bank heeft zijn aanbeveling voor de Europese farmaceutische sector verhoogd van Onderwogen naar Overwogen vanwege de verminderde onzekerheid na de verklaring van de EU en de VS over de invoerheffingen, waarbij de tarieven voor farmaproducten niet boven de 15 procent uit zullen komen.
Commerzbank verloor 3,8 procent.
In Amsterdam voerde AkzoNobel de hoofdindex aan met een winst van bijna 7 procent. Het Zweedse Cevian Capital II GP meldde voor het eerst een belang in de verfspecialist. Aegon was met een verlies van een procent een van de sterkste dalers. Donderdag steeg de verzekeraar nog met ruim 7 procent na het openen van de boeken.
In Brussel trokken Melexis en Umicore met winsten van ruim 2 tot 3 procent de kop en zo bereikte de Bel20 opnieuw een all time high. Indexzwaargewicht Argenx bungelde onderaan met een verlies van bijna 2 procent.
Euro STOXX 50 5.488,23 (+0,5%)
STOXX Europe 600 561,30 (+0,4%)
DAX 24.363,09 (+0,3%)
CAC 40 7.969,69 (+0,4%)
FTSE 100 9.321,40 (+0,1%)
SMI 12.264,85 (+0,2%)
AEX 912,92 (+0,6%)
BEL 20 4.848,12 (+0,3%)
FTSE MIB 43.310,28 (+0,7%)
IBEX 35 15.396,80 (+0,6%)
AMERIKAANSE AANDELEN
Wall Street gaat maandag een terughoudende opening tegemoet, na een flink hoger slot op vrijdag, waarbij de Dow Jones index een nieuw record bereikte, terwijl de S&P 500 nipt onder zijn all time high bleef.
Op weekbasis waren de winsten minder overtuigend. De Nasdaq verloor zelfs terrein, onder meer omdat techaandelen als Nvidia en Palantir afgelopen week onder druk stonden, door twijfels over de duurzaamheid van de AI-boom.
Volgens marktanalist Naeem Aslam van Zaye Capital Markets heeft het ‘dovish’ geluid van Powell de risicobereidheid van beleggers aangewakkerd. Had de Fed-voorzitter juist terughoudend of ‘hawkish’ geklonken, dan had dat aanzienlijke druk kunnen zetten op de aandelenmarkten, aldus Aslam.
De marktverwachting ligt na de speech van Powell op 87 procent voor een renteverlaging in september, terwijl de kans op nog een verlaging in oktober 43 procent is, en een verlaging in december momenteel wordt geschat op dik 87 procent.
De Amerikaanse president Donald Trump, die graag zijn pijlen richt op Powell, dreigde hij tegenover verslaggevers om Powells collega Lisa Cook te ontslaan als zij niet zelf opstapt, nadat ze onjuiste informatie zou hebben verstrekt bij de aanvraag van twee hypotheken.
Een poging van Trump om Cook te ontslaan zal waarschijnlijk op juridische hindernissen stuiten. Het Amerikaanse Hooggerechtshof verklaarde in mei dat hoewel een president de bevoegdheid heeft om leiders van onafhankelijke instanties te ontslaan, dat niet per definitie geldt voor medewerkers van de Federal Reserve, omdat dit een “uniek gestructureerde, quasi-particuliere entiteit” is.
De WTI-olieprijs steeg vrijdag licht, terwijl de Amerikaanse tienjaarsrente met 7 punten daalde tot 4,263 procent.
Bedrijfsnieuws
De Amerikaanse regering neemt een belang van 10 procent in Intel, zo werd vrijdagavond laat bevestigd. Het belang, met een waarde van zo’n 11 miljard dollar, wordt gefinancierd door middel van alle subsidies die Intel eerder toegekend kreeg. Het aandeel Intel steeg met 5,5 procent. In de nabeurshandel schommelde het aandeel tussen winst en verlies.
Apple overweegt om Google Gemini te gebruiken voor een vernieuwde versie van zijn spraakassistent Siri, wat een belangrijke stap zou kunnen zijn in de richting van het uitbesteden van meer van zijn AI-technologie. Dit meldde persbureau Bloomberg vrijdagavond. Het aandeel Alphabet steeg vrijdag ruim 3 procent, terwijl Apple bijna anderhalf procent hoger sloot.
Vergaderplatform Zoom verhoogde donderdag nabeurs de outlook voor heel het jaar, na een sterk tweede kwartaal. Het aandeel won bijna 13 procent.
Palantir Technologies won vrijdag 1,6 procent en Nvidia won 1,7 procent. Op weekbasis stonden de twee techbedrijven nog wel in het rood. Palantir verloor zelfs meer dan 10 procent.
Nvidia kwam in het nieuws door de berichtgeving dat het bedrijf een aantal van zijn leveranciers heeft gevraagd de productie van zijn H20-processors, die voor de Chinese markt worden gemaakt, te staken. Komende woensdag opent de chipreus de boeken. De markt rekent op een daling van de brutomarge en een vertraging van de omzetgroei.
De aandelen van softwarebedrijf Intuit daalden met 5,1 procent, na teleurstellende vooruitzichten voor het fiscale jaar 2026.
Workday verloor 2,8 procent, eveneens na een tegenvallende outlook voor het lopende derde kwartaal, hoewel het softwarebedrijf wel de winstverwachting voor het tweede kwartaal overtrof. Workday kondigde verder de overname aan van Paradox, een bedrijf dat kunstmatige intelligentie gebruikt om wervings- en selectieprocessen te automatiseren.
Discountketen Ross Stores gaf aan bemoedigd te zijn door de trends aan het einde van het afgelopen kwartaal, “met name de vroege verkoopresultaten in de ‘back-to-school’-verkoopperiode”. Het aandeel won vrijdag 1,1 procent.
De aandelen van Lucid Group daalden met 2,9 procent nadat de fabrikant van elektrische voertuigen aankondigde dat het een omgekeerde aandelensplitsing van 1 voor 10 van zijn gewone aandelen zou doorvoeren, na goedkeuring door de raad van bestuur.
S&P 500 index 6.466,91 (+1,5%)
Dow Jones index 45.631,74 (+1,9%)
Nasdaq Composite 21.496,53 (+1,9%)
AZIE
De Aziatische beurzen noteerden maandagochtend hoger, waarbij vooral de Chinese markten flink stegen en Nio omhoog schoot, nadat de fabrikant van elektrische auto’s vrijdag nieuwe modellen presenteerde waarvan de prijs lager ligt dan die van Model Y van concurrent Tesla.
Nikkei 225 42.778,16 (+0,3%)
Shanghai Composite 3.858,59 (+0,9%)
Hang Seng 25.866,49 (+2,1%)
VALUTA
De euro/dollar noteerde vanochtend op 1,1705. Vrijdagavond noteerde het muntpaar op 1,1720.
ING sluit niet uit dat het muntpaar eind dit jaar op 1,20 staat, als de Fed inderdaad een reeks aan renteverlagingen zal doorvoeren in de komende maanden.
USD/JPY Yen 147,33
EUR/USD Euro 1,1705
EUR/JPY Yen 172,46
MACRO-AGENDA:
10:00 Ifo ondernemersvertrouwen – Augustus (Dld)
14:30 Chicago Fed index – Juli (VS)
16:00 Nieuwe woningverkopen – Juli (VS)
BEDRIJFSNIEUWS:
– Geen agendapunten
© Copyright ABM Financial News. All rights reserved. Any redistribution, duplication or archiving prohibited. ABM FN does not warrant the accuracy of any News Content provided and shall not be liable for any errors, inaccuracies or delays in the content, or for any actions taken in reliance thereon. info@abmfn.nl