Een jaar geleden tipte ik het Amerikaanse cybersecurity-bedrijf Crowdstrike. De koers is sindsdien flink gedaald maar het aandeel blijft koopwaardig.
Door de opgelopen rente zijn groeiaandelen afgewaardeerd. Daarnaast ziet Crowdstrike dat klanten terughoudender zijn geworden vanwege de onzekere economie. Het grootbedrijf neemt de software daardoor in fases af. De groeivertraging valt echter alleszins mee.
In het vierde kwartaal van het voorbije boekjaar (tot eind januari 2023) steeg de omzet met 48% naar $637,4 mln, boven de verwachting van analisten van $624,8 mln. De winst per aandeel steeg van $0,30 naar $0,47, tegen de consensusraming van $0,47 per aandeel. Inmiddels ligt de jaarlijkse terugkerende omzet uit software-abonnementen op $2,56 mrd (+48%). Voor dit jaar rekent Crowdstrike op een omzetgroei van 32% tot 35% en een winst per aandeel van $2,21-2,39 (+49%).
Het bedrijf wint snel marktaandeel en staat nog maar aan het begin van zijn groei, zeker in het mkb. Een nieuwe partnerovereenkomst met Dell zal de verkopen onder kleinere bedrijven stimuleren. Binnen drie jaar moet de omzet verdubbelen en de winstmarge fors omhoog.
Aandeel Crowdstrike blijft koopwaardig
De cashpositie neemt snel toe, zodat overnames en aandeleninkoop voor de hand liggen. Op 50 keer de winst blijft het aandeel Crowdstrike koopwaardig.
De auteur heeft een positie in Crowdstrike