Updates

Aandelen Nederland

HAL Trust

Advies
kopen
Aandelen Nederland

Ebusco

Advies
houden
Aandelen Internationaal

Home Depot

Advies
verkopen
Aandelen Nederland

Corbion

Advies
kopen
Aandelen Nederland

Aalberts

Advies
kopen
Aandelen Internationaal

L'Oréal

Advies
kopen
Aandelen Internationaal

LVMH

Advies
houden
Aandelen Internationaal

PayPal

Advies
kopen
Aandelen Nederland

Pharming

Advies
kopen
Aandelen Nederland

Basic-Fit

Advies
kopen
Aandelen Nederland

Heijmans

Advies
kopen
Aandelen Nederland

Kendrion

Advies
kopen
Aandelen Nederland

CTP

Advies
kopen
Aandelen Internationaal

Bayer

Advies
verkopen
Aandelen Nederland

CMcom

Advies
kopen
Aandelen Nederland

Universal Music Group

Advies
houden
Aandelen Nederland

Aegon

Advies
houden
Aandelen Nederland

NN Group

Advies
kopen
Aandelen Nederland

ASR

Advies
kopen
Aandelen Internationaal

AB Inbev

Advies
houden
Aandelen Nederland

SBM Offshore

Advies
kopen

Updates

Aandelen Nederland

HAL Trust

Advies
kopen
Aandelen Nederland

Ebusco

Advies
houden
Aandelen Internationaal

Home Depot

Advies
verkopen
Aandelen Nederland

Corbion

Advies
kopen
Aandelen Nederland

Aalberts

Advies
kopen
Aandelen Internationaal

L'Oréal

Advies
kopen
Aandelen Internationaal

LVMH

Advies
houden
Aandelen Internationaal

PayPal

Advies
kopen
Aandelen Nederland

Pharming

Advies
kopen
Aandelen Nederland

Basic-Fit

Advies
kopen
Aandelen Nederland

Heijmans

Advies
kopen
Aandelen Nederland

Kendrion

Advies
kopen
Aandelen Nederland

CTP

Advies
kopen
Aandelen Internationaal

Bayer

Advies
verkopen
Aandelen Nederland

CMcom

Advies
kopen
Aandelen Nederland

Universal Music Group

Advies
houden
Aandelen Nederland

Aegon

Advies
houden
Aandelen Nederland

NN Group

Advies
kopen
Aandelen Nederland

ASR

Advies
kopen
Aandelen Internationaal

AB Inbev

Advies
houden
Aandelen Nederland

SBM Offshore

Advies
kopen
Opties Hildo Laman, 3 mei 2023 14:11

Optietip 318 | Aalberts terug naar hoogste koers

0 0 Leestijd ongeveer

De optietip van deze week is een call-constructie op Aalberts. Verder updates over optietips op ASMI, ASML, Besi, IMCD en Signify.

Het aandeel Aalberts stond in februari even rond €48, nu is dat ongeveer €42. Begin 2022 was Aalberts bijna €60 waard. Het aandeel is met een k/w van net iets minder dan 13 best aantrekkelijk gewaardeerd: het gemiddelde ligt iets boven 14. Het dividendrendement is ongeveer 2,5%. Met de optietip van deze week wil ik inspelen op een mogelijk koersherstel richting het hoogtepunt van dit jaar, en het liefst daarboven. De expiratiemaand met de langste looptijd is maart 2024 (op Euronext). Ik heb daarom voor een maart callspread gekozen.

Wekelijks optietips en updates via WhatsApp? | Klik dan hier

Koop de AAI mar24 50 call voor €1,75 en verkoop de AAI mar24 60 call voor €0,45. Per saldo kost de spread dus €1,30 (1,75-0,45=1,30). De contractgrootte is 100, dus de totale inleg is €130. Dat is meteen het maximaal te verliezen bedrag. De maximale waarde van de callspread is €10 (60-50=10). Daarvoor zal het aandeel volgend jaar maart boven €60 moeten staan. Dat is een erg optimistisch scenario. Een realistischer mogelijkheid is dat het aandeel dit jaar nog terugveert richting of iets over €50, waardoor de callspread een behoorlijke waarde kan krijgen. Op 24 mei komt Aalberts met een trading update.

Aalberts mar24 50/60 callspread
Koop AAI mar24 50 call €1,75
Verkoop AAI mar24 60 call €0,45
Contractgrootte 100
Expiratiedatum vrijdag 15 maart 2024
Risicoschatting gemiddeld
Maximale winst €870,00
Maximaal verlies €130,00

Updates

Het gemiddelde gewogen rendement is weer iets teruggelopen, naar 26,2%. Rekenkundig is het gemiddelde 51,9%. Aandelenmarkten zitten nog altijd in een gespannen sfeer. Het rentebeleid, en gekoppeld daaraan angst voor een recessie en problemen bij de middelgrote banken in de VS, zorgen voor wantrouwen. Vanavond en morgen komen respectievelijk de Fed en de ECB met hun rentebesluiten. Dat besluit zelf is niet zozeer belangrijk, maar het begeleidend commentaar is dat wel: hoe ziet het rentebeleid er voor de rest van het jaar en volgend jaar uit?

ASMI

Het aandeel ASMI kreeg een aardige tik na de kwartaalcijfers. De verwachting dat de omzet in de tweede helft met 10% of meer zou dalen was even schrikken. Dat is vervelend voor de butterfly op dit aandeel (optietip 286), maar met nog altijd meer dan anderhalf jaar looptijd is er geen enkele reden om nu aan een snelle verkoop te denken. Een koers van meer dan €400 volgend jaar behoort nog steeds tot de redelijke mogelijkheden. Ik blijf nog een tijd afwachten.

ASML

Met nog dik zes weken te gaan begint de tijd meer en meer te dringen voor de ASML-butterfly (optietip 300). Na een daling tot minder dan €560 is het aandeel de laatste dagen weer wat hersteld. Op het moment van schrijven staat het op ongeveer €578. Er is dus nog een stijging van 4% of meer nodig de komende weken om de butterfly een kans te geven op een serieuze waarde. Vanaf dat punt (ongeveer) is elk procent namelijk €6 waard voor de butterfly, intrinsiek gezien, tot een maximum van €50. Dat maximum gaat zeer waarschijnlijk niet lukken, om de simpele reden dat ik zoals het er nu naar uitziet niet van plan ben om de positie tot de laatste dag vast te houden. De rentebesluiten in de VS (vanavond) en Europa (morgen) kunnen de beurzen in beweging brengen. Hopelijk voor deze butterfly is dat positief. Ik blijf nog steeds even afwachten. Mocht het aandeel een procent of 3, 4 of 5 hoger komen te staan de komende dagen, dan zal ik kijken of een verkoop al interessant is. Dat zal ik dan laten weten via Whatsapp en Twitter.

Besi

Het aandeel Besi heeft de recente koersdalingen die de andere twee Nederlandse chipmachinemakers hebben doorgemaakt grotendeels gemist. Het aandeel staat niet ver onder de hoogste koers (86,18). Dat is gunstig voor de callspread op Besi (optietip 274). Maar een koers van €100 of meer is nog wel een eind weg. Het aandeel zal in zo’n zeven maanden tijd met ongeveer 20% moeten stijgen. Dat is zeker niet ondenkbaar: in de eerste vier maanden van het jaar is het aandeel al zo’n 45% opgelopen. Ik blijf dus nog een tijdje afwachten.

IMCD

Het aandeel IMCD is behoorlijk gedaald na de kwartaalresultaten. Dat is niet gunstig voor de butterfly op dit aandeel. Met nog iets meer dan vier maanden te gaan, ga ik er niet meer vanuit dat deze butterfly een serieuze waarde gaat opleveren. Ik probeer deze positie nu te verkopen voor €0,35.

Signify

Het aandeel Siginify staat een stuk lager na de eerstekwartaalcijfers. Dat is niet gunstig voor de resterende call van de call calendar op dit aandeel (optietip 305). Het aandeel zal met zo’n 40% moeten stijgen voordat het aandeel in de buurt komt van de uitoefenprijs van de call (€40). Dat is veel, en dat moet ook nog in vier maanden gebeuren. Ik ga er niet vanuit dat dit nog gaat gebeuren. Ik leg een doorlopende verkooporder in voor €0,10.

Blijf ook op de hoogte via Twitter: @HildoLaman

Tussenstanden: (in €, doorgehaald is gesloten)

261. AEX butterfly -210
273. AEX 1-bij-2 spread -106
274. BES callspread 182
276. PHIA call -86
277. MU butterfly -83
278. RAND Calendar 270
279. ARC callspread 265
280. SPY butterfly -121
281. AEX butterfly 113
282. PRX calendar -71
283. PLT calendar 35
284. GOOGL butterfly -182
285. TKG callspread 25
286. ASM butterfly 161
287. AEX 1-bij-2 spread 130
288. DSM butterfly -70
289. AKZ call 52
290. CON callspread 192
291. AP calendar 120
292. PHI callspread 118
293. BAY callspread -35
294. NN call -102
295. AEX butterfly -207
296. HEI butterfly 174
297. AEX put butterfly -137
298. AP calendar 80
299. IMD butterfly -121
300. ASL butterfly 458
301. AEX butterfly 22
302. RND calendar -117
303. RHM butterfly 227
304. DIS butterfly -68
305. PLT calendar -77
306. VOW3 call -94
307. AMG call -113
308. TKG callspread 0
309. VPK call 133
310. ODAX butterfly -53
311. APAM callspread -41
312. MT calendar -27
313. HEI call 56
314. AD risk reversal -7
315. RD call -12
316. EXR spread -39
317. SLV call -2

 

Alert

Selecteer de onderwerpen waarover u een Beleggers Belangen alert wilt ontvangen. Uw selectie wordt direct bewaard en kunt u op ieder moment zelf aanpassen.

Verder lezen?

Blijf dagelijks op de hoogte van het laatste beleggingsnieuws. Ontdek Beleggers Belangen nu vanaf €10,75 per maand. Bent u nieuw en wilt u eerst meer informatie? Klik dan hier! 

 Bekijk onze abonnementen hier!
Meer uitleg over inloggen? Lees de FAQ