Rendement pensioenportefeuille loopt verder op
Alleen de goud-ETF en het JPMorgan Income Opportunity Fund zagen het rendement iets terug lopen. De grootste winst – 1,4 procentpunt tot 19,0% – was deze week voor het Comgest Growth Emerging Markets Fonds. Daarmee is het in aandelen uit opkomende landen beleggende fonds dit jaar veruit de best presterende positie uit de pensioenportefeuille.
Ook Europese en Amerikaanse aandelen presteerden goed. De iShares Stoxx Europe Small Cap 200 ETF won deze week 1,1 procentpunt tot 14,9% over 2017. Daarmee is deze ETF de op een na best presterende positie uit de pensioenportefeuille.
Obligaties VS in de min
Onze posities in Amerikaanse obligaties profiteerden van de aantrekkende dollar, maar staan – op het JPMorgan Income Opportunity Fonds na – nog wel in de min. Profiteren van een sterkere dollar was onze goud-ETF niet gegeven. De koers van de SPDR Gold Trust liep deze week met 2,5% terug. In euro’s gemeten komt het rendement van deze ETF daarmee op -3,4%. Het rendement van de portefeuille als geheel bedraagt sinds de start 36,2%.
Verder lezen?
Stephen Hendriks
Stephen Hendriks (1970) werkt sinds 1998 voor Beleggers Belangen. Na een studie Economie met specialisaties Macro-Economie en Financiering wilde hij de beleggerswereld in. Zijn keuze viel op Beleggers Belangen, een platform waar hij in volledige onafhankelijkheid zijn analyses zou kunnen schrijven. Stephen begon als redacteur, en is sinds 2001 adjunct-hoofdredacteur. Hij richt zich bij Beleggers Belangen vooral op assetallocatie en beleggingsstrategie. Zijn kennis op deze terreinen zet hij niet alleen in bij het beheer van verschillende portefeuilles, maar ook bij de door hem opgezette rubriek Beurs & Economie. Stephen is beheerder van de Pensioenportefeuille en beheert samen met Karel Mercx de Defensieve portefeuille. Ook maakt hij deel uit van het team dat de ETF-portefeuille beheert. Daarnaast schrijft hij sinds eind jaren ’90 over de sectoren Farmacie en Nutsbedrijven en is hij specialist op het terrein van bedrijfsobligaties. Zijn boekenkast is gevuld met alles wat maar met beleggen te maken heeft, van de klassiekers tot financieel-historische en kwantitatieve werken.