Defensieve portefeuille: kleine stap vooruit
De financiële markten lieten de afgelopen week een licht herstel zien dat ook doorwerkte in de defensieve portefeuille. Het totaalrendement over het lopende jaar steeg in een week tijd van -4,6% tot -2,7%. Alle vermogenscategorieën staan in de min, op één na: goud. Onze goudpositie heeft in korte tijd een rendement van ruim 11% laten zien. Naast goud telt de portefeuille nog vijf posities die dit jaar in de plus staan. Dat zijn de db x-tracker Global Inflation Linked ETF, Coca-Cola en de olie-gerelateerde fondsen ExxonMobil en Schlumberger. De meest opvallende uitblinker dit jaar, na goud, is Wal-Mart met een plus van 5,5%. Het aandeel kwam onder druk na publicatie van de jaarcijfers, maar kwam dat dipje snel te boven.
Verder lezen?
Stephen Hendriks
Stephen Hendriks (1970) werkt sinds 1998 voor Beleggers Belangen. Na een studie Economie met specialisaties Macro-Economie en Financiering wilde hij de beleggerswereld in. Zijn keuze viel op Beleggers Belangen, een platform waar hij in volledige onafhankelijkheid zijn analyses zou kunnen schrijven. Stephen begon als redacteur, en is sinds 2001 adjunct-hoofdredacteur. Hij richt zich bij Beleggers Belangen vooral op assetallocatie en beleggingsstrategie. Zijn kennis op deze terreinen zet hij niet alleen in bij het beheer van verschillende portefeuilles, maar ook bij de door hem opgezette rubriek Beurs & Economie. Stephen is beheerder van de Pensioenportefeuille en beheert samen met Karel Mercx de Defensieve portefeuille. Ook maakt hij deel uit van het team dat de ETF-portefeuille beheert. Daarnaast schrijft hij sinds eind jaren ’90 over de sectoren Farmacie en Nutsbedrijven en is hij specialist op het terrein van bedrijfsobligaties. Zijn boekenkast is gevuld met alles wat maar met beleggen te maken heeft, van de klassiekers tot financieel-historische en kwantitatieve werken.