Warren Buffett’s privé portefeuille

De beleggingsportefeuille van Berkshire Hathaway wordt na elke verplichte kwartaalrapportage breed uitgemeten in de media.

Wat veel mensen niet weten is dat Buffett er behalve zijn enorme belang in Berkshire ($38 mrd per 31 december 2009) ook een privé beleggingsportefeuille opna houdt.

Robert Miles, schrijver van het boek 'Warren Buffett Wealth' vroeg zich af hoe Buffett kon rondkomen van zijn bescheiden Berkshire salaris van $100.000, terwijl hij hier de helft van terugbetaalt aan persoonlijke uitgaven en Buffett daarnaast ook de kosten voor zijn Gulfstream-jet voor eigen rekening neemt.

Immers verkocht Buffett nog nooit een aandeel van zijn eigen Berkshire Hathaway dat bovendien ook nog nooit een dividend uitkeerde.

PRIVE PORTEFEUILLE
Uit de verplichte kwartaalrapportage van Berkshire bij de SEC blijkt, na flink wat puzzelen, dat Buffett er ook een aanzienlijke privé portefeuille op na houdt, die hem jaarlijks miljoenen aan dividend oplevert.

Per 31 december 2009 had Buffett 10 aandelen in bezit, samen goed voor afgerond $1,87 mrd. Meer dan de helft hiervan is geïnvesteerd in slechts drie aandelen: Wells Fargo, Johnson&Johnson en Procter&Gamble met respectievelijk 22% ($400 mln), 17% en 14%.

De andere namen zijn Kraft Foods (12%), Wal-Mart (12%), US Bancorp (10%), General Electric (7%), UPS (4%), ExxonMobil (2%) en Ingersoll-Rand (1%).

Deze 10 aandelen leverden Buffett in 2009 een geschat dividendinkomen van ruim $42,5 mln op, nadat US Bancorp en Wells Fargo hun dividenduitkeringen vorig jaar flink verlaagden. Op het hoogtepunt was de portefeuille van Buffett goed voor $15,5 mln aan dividend per kwartaal.

Opvallende namen in Buffett's portefeuille zijn UPS, General Electric en ExxonMobil, die in tegenstelling tot de andere zeven fondsen niet in Berkshire's portefeuille (47 aandelen) zijn opgenomen.

Vorig jaar deed Buffett vier transacties. In het tweede kwartaal vergrootte hij zijn belang in Johnson&Johnson, net als zijn positie in Wells Fargo in het derde kwartaal, waarin hij eveneens nieuwe posities startte in Exxon en Wal-Mart.

Interessant detail is verder dat de tien bedrijven gemiddeld genomen opgericht werden in 1892, waarbij de historie van Procter (1837) het verst terugreikt.

Johnson&Johnson, Procter&Gamble, Wal-Mart en ExxonMobil behoren tot de zogenaamde dividend aristocrats, bedrijven die hun dividend minimaal 25 jaar op rij verhoogden. Johnson&Johnson leverde Buffett vorig jaar alleen al een dividendinkomen van $9,7 mln op, wat meer dan voldoende is om zijn 300 jaarlijkse vlieguren met de gehuurde Gulfstream van Berkshire's NetJets mee te kunnen betalen.

GERELATEERD
-Dividendaristocraten
- Buffett nu voor iedereen bereikbaar (28 januari)
- Buffett's volgende zet (5 november)
- Jackpot voor Warren Buffett (15 september)
- Drie miljard in één jaar voor Buffett (25 september)
- Beter dan Warren Buffett (3 juli)

Warren Buffett