Soros en Buffett wijzigen portefeuille

De Amerikaanse toezichthouder SEC verplicht beleggingsinstellingen met een belegd vermogen van meer dan $100 mln om vier keer per jaar binnen 45 dagen na het aflopen van het kwartaal een overzicht van alle in de VS genoteerde beleggingen te publiceren.

Uit de verplichte kwartaalrapportage bij de SEC blijkt dat Soros middels zijn Soros Fund Management (omvang $25 mrd, waarvan $8,8 mrd geïnvesteerd in de VS) in het vierde kwartaal heeft ingezet op hogere goudprijzen.

Zijn positie in 's werelds grootste goud ETF SPDR Gold Trust werd verdubbeld. Per 31 december 2009 was het belang (6,2 miljoen aandelen, tegen 2,5 miljoen in Q3) $663 mln waard, waarmee het momenteel de grootste belegging (7,5%) in de de portefeuille van Soros Fund Management is.

Een andere opvallende wijziging was de aanschaf van 95 miljoen aandelen Citigroup, goed voor $313 mln aan het einde van het vierde kwartaal.

Ook werden de posities in Monsanto en Petrobras verder vergroot. In het vierde kwartaal kocht Soros 2,7 miljoen aandelen Monsonto bij, waarmee de totale positie momenteel uitkomt op 3,9 miljoen, bij de huidige koers goed voor ruim $236 mln.

Het belang in Petrobras werd vergroot met 300.00 ADRs, waarmee het belang in de Braziliaanse oliereus aan het einde van het vierde kwartaal uitkwam op  $618 mln. Verder bouwde Soros het belang in Hess, Ford en AT&T verder uit.

Een opvallende wijziging was verder de volledig verkochte positie in kunstmestproducent Potash, aan het einde van het derde kwartaal nog het grootste belang in Soros' portefeuille met 3 miljoen aandelen (vandaag de dag $345 mln waard).

BUFFETT
Ook Warren Buffett heeft weer flink wat wijzigingen doorgevoerd in de portefeuille van Berkshire Hathaway.

In het vierde kwartaal van 2009 werden de grotere posities in ConocoPhillips, Johnson&Johnson en Procter&Gamble nog wat verder afgebouwd. Dit komt deels  door de overname van Burlington Northern Sante Fe, die voor een belangrijk deel in cash wordt betaald.

Vooral het belang in oliemajor ConocoPhillips werd nog verder verkleind, dit keer met liefst 34%, waardoor Berkshire Hathaway nu nog een belang van $1,93 mrd in Conoco heeft. Eerder noemde Buffett de investering in ConocoPhillips al een foute beslissing gezien de slechte timing op het moment dat de olieprijs op recordniveaus stond. Ooit kocht Berkshire voor ruim $7 mrd aandelen Conoco.

Ook het belang in consumentengoederengigant Procter&Gamble werd verder afgebouwd met 9%. Momenteel is de positie, die Buffett in 2005 in handen kreeg toen Procter Gilette overnam, van 87,5 miljoen aandelen nog $5,31 mrd waard. Sinds 1989 was Berkshire één van de grootste aandeelhouders van Gilette.

Ook werden de beleggingen in Carmax, ExxonMobil, Gannett, Ingersoll-Rand, Moody's, Suntrust Banks en gezondheidsverzekeraars United Health en Wellpoint verkleind.

Tot slot werden de belangen in Burlington concurrenten Union Pacific en Norfolk Southern volledig verkocht.

GROTERE POSITIES
De belangen in Becton Dickinson (healthcare, ticker BDX), Iron Mountain (IRM), Republic Services (RSG), Wal-Mart Stores en Wells Fargo werden verder vergroot gedurende het vierde kwartaal.

In het vierde kwartaal steeg de waarde van Buffett's Amerikaanse beleggingsportefeuille (waarvoor Berkshire als beleggingsvehikel elk kwartaal verplicht moet rapporteren bij de SEC) met 2% tot $57,93 mrd.

Momenteel vormt Coca Cola nog altijd de grootste positie in de portefeuille van Berkshire. Tegen de slotkoers van gisteren is het belang ruim $11,1 mrd waard.

De huidige top 5 wordt gecompleteerd door Wells Fargo ($8,7 mrd), American Express ($5,9 mrd), Procter&Gamble ($5,5 mrd) en Kraft Foods ($3,9 mrd).

GERELATEERD
- Buffett nu voor iedereen bereikbaar
- Beleggen met Buffett en Soros
- Soros vergroot belang in Petrobras en Potash

Warren Buffett